Goud en Bitcoin – is er een correlatie?

Er is een tendens geweest om na te denken Bitcoin en goud als risicoafdekkingsinstrumenten in tijden van economische en politieke instabiliteit de laatste tijd. Het edelmetaal heeft de tand des tijds echter al doorstaan, wat aantoont dat de vraag ernaar groeit tijdens perioden van recessie of politieke crises. Ondertussen is de eerste cryptocurrency niet zo lang geleden de oorzaak geworden van de laatste crisis op de cryptocurrency-markt, en Bitcoin moet nog bewijzen waartoe het in staat is.

Dus, twaalf jaar geleden, tijdens de vorige financiële crisis, cryptogeld bestond simpelweg nog niet. De volgende crisis zal dus uitwijzen wat u van dit financiële actief kunt verwachten. Dan zal duidelijk worden of Bitcoin in staat is om zich bij goud aan te sluiten en zichzelf te laten zien als een betrouwbaar hulpmiddel voor hedging, of een “veilige hemel” financiële activa.

Tijdens de eerste jaren van zijn bestaan, cryptovaluta waren onafhankelijk van traditionele financiële instrumenten. De eerste veranderingen begonnen in 2016, toen analisten steeds meer de correlatie tussen het edelmetaal en bitcoin begonnen op te merken.

Hoogstwaarschijnlijk werd dit mogelijk gemaakt door de snellere groei van de populariteit van cryptocurrency onder handelaren. Daarvoor handelde bitcoin chaotisch en was er niet genoeg historische informatie om de correlatie te zien. Er waren weinig handelaren op de markt voor cryptocurrency, dus de handel was meer manipulatief en gehoorzaamde niet aan de algemene marktregels.

Het punt in deze kwestie werd gesteld door regelgevers die bitcoin als een handelsartikel begonnen te beschouwen en het gelijkstelden aan goud. Veel handelaren waren het eens met deze definitie, bovendien wordt al lang over Bitcoin nagedacht "digitaal goud". We bieden aan om te zien wat de redenen zijn om goud en bitcoin als correlerende activa te beschouwen.

Om te beginnen hebben zowel het edelmetaal als de cryptocurrency No.1 vergelijkbare prijspatronen. Uit grafieken van de afgelopen maanden blijkt bijvoorbeeld dat Bitcoin positief gecorreleerd is met goud.
Beperktheid. Net als edelmetaal heeft bitcoin een beperkte uitstoot, wat het onderscheidt van klassieke valuta’s.
Verder is het niet gemakkelijk om bitcoin en goud te krijgen, en dit proces vereist middelen en financiën. Het is vanwege de complexiteit van de productie dat deze activa als waardevol worden beschouwd en altijd schaars zijn.

Feiten zijn alles

Min of meer betrouwbare statistieken over de correlatie van deze activa begonnen pas vorig jaar te verschijnen. Het was in 2019 dat de correlatie tussen deze twee handelsinstrumenten duidelijk werd. De oorzaak was de groeiende spanning in de wereldeconomie in verband met de handelsoorlog tussen de Verenigde Staten en China.

Laten we dus eens kijken naar de relatie tussen goud en Bitcoin in voorbeelden.

Zomer 2019

Na een korte corrigerende beweging keerden de koersen van de belangrijkste cryptocurrency weer terug naar het niveau van $ 10.000, en is het zelfs gestegen naar het weerstandsniveau van $ 12.000. Op dat moment werd het edelmetaal sterker op ongeveer $ 1505. De reden voor deze veranderingen was de groeiende spanning in de handelsbetrekkingen tussen Washington en Peking, en beide landen waren toen bezig met het voorbereiden van nieuwe sancties tegen elkaar.

januari-maart 2020

De Federal Reserve zegt openlijk dat de Amerikaanse economie tot stilstand is gekomen. Bovendien nam het conflict tussen Teheran en Washington toe en begon de coronaviruspandemie COVID-19 in China, en begonnen investeerders zich zorgen te maken over het lot van de wereldeconomie. De aanstaande presidentsverkiezingen in de VS hebben ook bijgedragen, waardoor de onzekerheid in de wereld is toegenomen. Deze gebeurtenissen zorgden voor een groei van de vraag naar edele metalen, met als resultaat een rally van meerdere weken, met de beste dynamiek sinds 2010.

Sinds het begin van het jaar is de prijs van bitcoin gestegen tot een lokaal maximum van $ 10400 en heeft goud opnieuw het gebied van $ 1689 bezocht. In maart kenden beide activa een ernstige ineenstorting. Dus bitcoin crashte naar het ondersteuningsniveau van $ 3830 en goud naar het niveau van $ 1460, en dit alles gebeurde bijna gelijktijdig.

Nu staat Bitcoin aan de vooravond van wereldwijde verandering. Over een maand wordt deze munt gehalveerd, waardoor de beloning voor nieuwe blokken aanzienlijk zal dalen. Als er nog steeds vraag naar bitcoin is, zal de halvering de bitcoin-prijs verder opdrijven.

In deze omstandigheden is het het meest winstgevend om cryptocurrency te verhandelen met forex-makelaars, omdat ze hefboomwerking, handelsadviseurs en analyses bieden, wat niet typerend is voor cryptocurrency-uitwisselingen.

Samenvatten

Bloomberg is van mening dat de correlatie tussen goud en Bitcoin stochastisch is. Dus sinds de zomer van 2018 was de correlatie tussen deze activa de helft van de tijd negatief. De groei van beide activa vond gelijktijdig plaats in 21% van de tijd, en een gezamenlijke daling in 29% van de tijd sinds 2018. Maar in 2020 werd de correlatie tussen beide sterker. Beide instrumenten zijn dus 57% van de tijd in tandem.

Volgens recente studies is Bitcoin begonnen te transformeren in een “veilige hemel” -activum. Iets verder kan het een echt beschermend financieel actief worden, wat vooral belangrijk is in de omstandigheden van de recessie die is begonnen als gevolg van de oliecrisis en de COVID-19-pandemie.

BTC kan de status krijgen van: "goud 2.0" tegen 2030

Het Bloomberg-bureau voorspelde dat Bitcoin binnenkort snel zal groeien. Voor het eerst sinds begin januari 2020 verscheen er een signaal over een aanstaande marktrally op de grafiek van de eerste cryptocurrency. Experts verwijzen naar de metingen van de technische indicator DVAN. De laatste keer dat DVAN begin januari een bullish signaal gaf, toen Bitcoin rond de $7000 handelde. Na anderhalve maand was de BTC-prijs boven $ 10000.

Langetermijnargumenten spelen nu in het voordeel van cryptocurrencies, waarvan vele zijn versterkt door de pandemie van het coronavirus. Mensen zullen beginnen te investeren in “veilige” activa nadat de situatie in de wereld is gestabiliseerd, aldus het agentschap in een rapport. In 2020 zal de eerste cryptocurrency de status van “digitaal goud” kunnen veiligstellen. In vergelijking met beursindicatoren heeft bitcoin de afgelopen maanden minder verliezen geleden, en deze factor versnelt de massale acceptatie van het activum.

Analisten van Glassnode beweren in hun wekelijkse rapport dat statistieken op blockchain-niveau de voorspelling voor verdere Bitcoin-prijsgroei bevestigen. Ze duiden met name op een afname van het aantal grote transacties en een toename van het aantal kleine transacties, wat een teken is van gezonde handelsactiviteit. Daarnaast is het aantal actieve adressen en gebruikers toegenomen, wat ook wijst op een breder gebruik van het netwerk.

De populaire cryptocurrency-analist Tony Weiss is van mening dat de eerste cryptocurrency binnenkort een aanzienlijke groei zal doormaken. Hij gaat BTC kopen als het zakt naar $6300-$6400. De groei van de handelsvolumes voor bitcoin-futures tot het niveau van vóór de ineenstorting van 12 maart duidt op interesse in de belangrijkste cryptocurrency. De oprichter van Galaxy Digital, Mike Novogratz, gelooft dat Bitcoin de komende zes maanden zijn waarde kan verdubbelen. Volgens de CEO van Social Capital, Chamat Palihapitiya, is het nu tijd voor een nieuwe fase van de versterking van Bitcoin. De val van het traditionele financiële systeem zal BTC helpen de status van "goud 2.0" tegen 2030.